Magnetizmus prstencových magnetov pochádza z ich vnútornej mikroštruktúry. Z hľadiska materiálového zloženia, ak vezmeme ako príklad bežný neodýmový-železo{2}}bórový prstencový magnet, jeho hlavné zložky, neodým, železo a bór, fungujú synergicky. Jedinečná elektronická štruktúra neodýmu mu dáva veľké množstvo nepárových elektrónov, ktoré vytvárajú vlastný magnetický moment; železo zvyšuje celkový magnetizmus; a bór stabilizuje kryštálovú štruktúru. Na mikroskopickej úrovni sú atómy tesne usporiadané v usporiadanej kryštálovej štruktúre podľa špecifických pravidiel. Magnetické momenty každého atómu sú makroskopicky zarovnané, čím sa znižuje neporiadok a zrušenie magnetických momentov, čím sa vytvára silný kombinovaný magnetický moment a prejavuje sa silný magnetizmus. Rozhodujúci je aj výrobný proces. Napríklad prášková metalurgia uľahčuje orientáciu magnetizačnej osi častíc magnetického prášku a následné procesy, ako je spekanie a temperovanie, optimalizujú kryštálovú štruktúru, čím ďalej posilňujú magnetizmus.